新年伊始，公募和私募基金發(fā)行呈現(xiàn)冷熱不均態(tài)勢。一方面，幾十只公募基金發(fā)行整體遇冷；另一方面，私募基金整體備案熱情激增，現(xiàn)已誕生新年首個爆款產(chǎn)品。截至記者發(fā)稿，源樂晟發(fā)行的新基金募資規(guī)模已突破45億元，雖然距離60億元的募集上限仍有一段距離，但記者從相關渠道處獲悉，由于目前剩余份額還未釋放，因此預計該基金超額募集將是大概率事件。
私募排排網(wǎng)數(shù)據(jù)顯示，2022年1月1日至10日，共有457只私募證券投資基金完成備案，較去年同期的351只增長30.20%。多位私募人士告訴記者，從開年的銷售情況來看，投資者對頭部私募新產(chǎn)品更為追捧。
爆款私募2小時賣40億元
1月10日，管理資產(chǎn)規(guī)模超過400億元的源樂晟資產(chǎn)在新年度發(fā)行首只私募基金產(chǎn)品，并獲得投資者大力追捧。記者了解到，這只新產(chǎn)品在中信銀行、中信證券、招商銀行、恒天財富等限定渠道發(fā)售，開售僅2個小時就賣了40億元，全天募資規(guī)模達45億元，成為開年以來難得的爆款產(chǎn)品。
《證券日報》記者從相關渠道獲悉，該產(chǎn)品設3年封閉期，首次開放為3年后的季度開放，每年對收益超過5%的部分提取超額業(yè)績報酬，有利于客戶通過長期持有獲得更好的投資體驗。
記者從知情人士處獲悉，源樂晟在今年發(fā)布的首只私募產(chǎn)品募集上限為60億元，在1月10日募集首日就獲得眾多資金青睞，初期申購份額很快便賣完了。由于剩余份額尚未釋放，1月11日并未募集到更多資金。截至記者發(fā)稿，該產(chǎn)品最新募資規(guī)模已超45億元。
總結(jié)過去一年的投資，源樂晟資產(chǎn)相關人士表示，去年在投資上有幾大動作：一是對部分消費行業(yè)與互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)個股進行了大比例減持；二是基于對“雙碳”目標的理解和對實業(yè)領域的多方位深入調(diào)研，非常堅定地對新能源發(fā)電、新能源汽車產(chǎn)業(yè)鏈相關的核心公司進行了高比例配置；三是在醫(yī)藥領域的高端制造和高端服務領域，在綠色轉(zhuǎn)型和數(shù)字化轉(zhuǎn)型的半導體產(chǎn)業(yè)鏈，在細分賽道具有結(jié)構(gòu)性增長動力的消費品領域，進行了重點投資。
源樂晟資產(chǎn)認為，地產(chǎn)行業(yè)將是2022年的一個關鍵投資領域，該行業(yè)整體業(yè)績增長所帶來的相關投資機會，已超過行業(yè)發(fā)展的黃金時期，未來的投資機會要更多從行業(yè)整合和市場集中度提升的角度來把握。此外，成長性永遠是價值創(chuàng)造的最大來源，今年全年值得重點關注的投資主線有五個：一是中國制造業(yè)升級和核心供應鏈自主可控；二是中國經(jīng)濟綠色化轉(zhuǎn)型；三是中國經(jīng)濟數(shù)字化轉(zhuǎn)型；四是消費品穩(wěn)定增長；五是從上游原材料行業(yè)向下游制造業(yè)轉(zhuǎn)移。2022年將是政策求穩(wěn)之年，市場風險偏好確定性邊際改善，我們將在制造業(yè)和消費領域深度挖掘，尋找結(jié)構(gòu)性投資機會。
量化私募新年率先發(fā)力
私募排排網(wǎng)數(shù)據(jù)顯示，今年1月上旬（1日至10日），共有364家私募管理人備案了457只私募證券投資基金，較2021年1月上旬的351只私募產(chǎn)品增加30.20%，較2021年12月份上旬的968只下降52.79%。在備案中率先發(fā)力的仍是量化私募產(chǎn)品，其中，來自深圳市的百億元級量化私募機構(gòu)凡二投資在1月上旬備案了8只產(chǎn)品，位居全市場之首。另外，還有17家私募管理人備案的私募新產(chǎn)品超過3只。
匯鴻匯升投資首席投資官張輝告訴記者，去年12月份，A股市場經(jīng)歷了“過山車”行情，以相對收益為主要盈利模式的公募基金產(chǎn)品，在相關的高景氣度賽道持倉較重，市場風格切換和系統(tǒng)性回撤對公募產(chǎn)品的業(yè)績影響較大，降低了公募投資人建倉和加倉的熱情。與之相比，私募基金產(chǎn)品在新年前10天的銷售表現(xiàn)突出，體現(xiàn)出投資者對業(yè)績穩(wěn)定的私募管理人比較認可的心態(tài)。
玄甲金融CEO林佳義向記者表示，去年信貸環(huán)節(jié)持續(xù)緊縮，降低了短期資金凈流入權益市場的力度，市場賺錢效應減弱，整體呈現(xiàn)結(jié)構(gòu)性機會，加劇了基金業(yè)績持續(xù)分化。不過，優(yōu)秀的基金管理人及其產(chǎn)品仍會受到青睞，預計投資者對頭部私募的追捧還會繼續(xù)，市場均值回歸也將不斷沖擊機構(gòu)手中持倉。(證券日報 記者 王寧)
